Chaque après-midi, Memphis l'ourson et Renard le goupil aiment se retrouver sous le grand arbre pour y lire des histoires. Mais, aujourd'hui, le temps se couvre subitement et, tandis que des nuages gris assombrissent tout le ciel, la tempête emporte le chandail de Renard et... la ligne noire soulignant la silhouette de Memphis! Le goupil croit apercevoir cette dernière entre les branches d'un arbre, mais, en tirant dessus, il réalise qu'il s'agit plutôt du fil électrique alimentant le terrier de la taupe. Les copains poursuivent donc leur quête riche en surprises, de l'étang à la forêt.